Strategy Builder -- Opciones

Terminal de Opciones

Spot--

CCL--

MEP--

IV Rank--

DVOL AR--

Regimen γ--

sin spot

Cargado del catalogo: Call cubierta

Contexto del subyacente

Symbol

iol

Spot

IV %

Dias TTE

Tasa r %

Legs (2)

#TipoPosicionStrike / Cost basisPrimaCantidad (contratos)

1n/a

= 100 shares

DTE

Acciones: cada contrato representa 100 shares (homogeneo con opciones). Long stock = debito por costBasis x 100; short stock = credito por costBasis x 100.

Modo teóricoSin feed live para GGAL. El payoff usa el spot / IV / DTE manuales de arriba — editalos para explorar.

Prima neta

-US$ 57.682

Max profit

US$ 3.218

Max loss

-US$ 28.566

POP

56.1%

Breakeven

577.68

Contexto

σ 18.0% · 30d

Diagrama payoff

Hoy T+exp (pérdida/ganancia) Breakeven

HoyExpT+0d

›Probability conedistribución de spot al vencimiento

›P&L heatmapspot × tiempo

P&L mark-to-market · spot ±25% · 0 a 30d profit loss

›Greekspor pata · en el tiempo · neto

Greeks netos en el tiempo (hoy → exp)

#	Tipo / K	Delta	Gamma	Vega	Theta	Prima MTM
1	Buy GGAL @ 580	+100	-	-	-	+58.000
2	Sell Call @ 609	-19,6	-0,924	-46	+15	-317,87
NET	Total estrategia	+80,4	-0,924	-46	+15	-

Tu estrategia (en vivo)

Match exactoCall cubiertaincome

bullishshort_volmax_profit: limitedmax_loss: limitedtail: acotado

Estrategia alcista con perfil short vol (cobras prima, sufris si IV expande). Profit acotado y perdida acotada (riesgo acotado). Tiene 1 punto de equilibrio en 577.68. Paga debito neto de 57682 (pagas prima al armar). Theta positiva: el tiempo a favor (cobra decay).

Profundizar· Call cubierta

Detalle completo

›Cuando usarla

Tenes el subyacente largo. La vista es alcista MODERADA (no esperas tear-up). IV percentil medio-alto (la prima cobrada vale la pena). Horizonte: mes a mes (rolling).

›Mecanica P&L

Max profit = (K - S_purchase) + premium_cobrada. Max loss = (S_purchase - premium_cobrada) si S -> 0. Breakeven = S_purchase - premium_cobrada.

›Perfil de griegos

Delta neto < 1 (long stock 1.0 - call delta ~0.3 = 0.7 neto). Short gamma. Theta POSITIVA (motor de income). Short vega (perfil contrario al long call solo).

›Riesgos y caveats

Assignment temprano si S > K y proximo ex-dividend. Oportunidad perdida si S salta arriba de K (capeas la suba). En crashes la prima cobrada compensa poco -- por eso conviene combinar con un long put OTM (collar).

›Ejemplo numerico (AR)

GGAL @ 4500, IV percentil 60. Vendes call K=4800 30dte por prima 150. Max profit por accion = (4800 - 4500) + 150 = 450. Breakeven = 4500 - 150 = 4350. Si GGAL termina en 4700 al vencimiento: prima caducada (cobras 150), stock vale 4700, total 4850 vs base 4500 = +350.

›Alternativas a considerar

Collar (opt-2.18): cubre downside agregando un long put OTM. Bull call spread (opt-2.05): mismo profit acotado sin necesidad de capital comprometido en el stock. Cash-secured put: si no tenes el stock y queres entrar a precio mas bajo.

›Scenario analysis (P&L mark-to-market)

Spot move	+0 dias	+7 dias	+15 dias	+29 dias
-10%	-US$ 5.483	-US$ 5.482	-US$ 5.482	-US$ 5.482
-5%	-US$ 2.617	-US$ 2.596	-US$ 2.584	-US$ 2.582
0%	US$ 0	US$ 105	US$ 218	US$ 318
5%	US$ 1.864	US$ 2.043	US$ 2.281	US$ 2.986
10%	US$ 2.732	US$ 2.866	US$ 3.019	US$ 3.211

No tenes posiciones guardadas.