Strategy Builder -- Opciones

Terminal de Opciones

Spot--

CCL--

MEP--

IV Rank--

DVOL AR--

Regimen γ--

sin spot

Cargado del catalogo: Diferencial alcista con call

Contexto del subyacente

Symbol

iol

Spot

IV %

Dias TTE

Tasa r %

Legs (2)

#TipoPosicionStrike / Cost basisPrimaCantidad (contratos)

DTE

Acciones: cada contrato representa 100 shares (homogeneo con opciones). Long stock = debito por costBasis x 100; short stock = credito por costBasis x 100.

Modo teóricoSin feed live para GGAL. El payoff usa el spot / IV / DTE manuales de arriba — editalos para explorar.

Prima neta

-US$ 972

Max profit

US$ 1.928

Max loss

-US$ 972

POP

39.4%

Breakeven

590.44

Contexto

σ 18.0% · 30d

Diagrama payoff

Hoy T+exp (pérdida/ganancia) Breakeven

HoyExpT+0d

›Probability conedistribución de spot al vencimiento

›P&L heatmapspot × tiempo

P&L mark-to-market · spot ±25% · 0 a 30d profit loss

›Greekspor pata · en el tiempo · neto

Greeks netos en el tiempo (hoy → exp)

#	Tipo / K	Delta	Gamma	Vega	Theta	Prima MTM
1	Buy Call @ 580	+53,6	+1,328	+66,1	-23,1	+1.289,57
2	Sell Call @ 609	-19,6	-0,924	-46	+15	-317,87
NET	Total estrategia	+34	+0,404	+20,1	-8,1	-

Tu estrategia (en vivo)

Match exactoDiferencial alcista con callvertical_spread

bullishlong_volmax_profit: limitedmax_loss: limitedtail: acotado

Estrategia alcista con perfil long vol (te beneficia un aumento de IV). Profit acotado y perdida acotada (riesgo acotado). Tiene 1 punto de equilibrio en 590.44. Paga debito neto de 972 (pagas prima al armar). Theta negativa: el tiempo en contra (paga decay).

Profundizar· Diferencial alcista con call

Detalle completo

›Cuando usarla

Vista alcista MODERADA con un target conocido en K_high. Queres reducir el costo absoluto de un long call y aceptas capear el profit a cambio. IV percentil medio-alto (vender la pierna corta te da mas credito).

›Mecanica P&L

Max profit = (K_high - K_low) - net_debit. Max loss = net_debit. Breakeven = K_low + net_debit.

›Perfil de griegos

Delta neto positivo, menor que un long call solo. Gamma neta REDUCIDA (la short call cancela parte). Vega neta cercana a 0 cuando S esta cerca de K_low (las dos vegas se cancelan). Theta leve positivo cerca de K_low (la corta paga mas que la larga).

›Riesgos y caveats

Profit acotado aunque S vaya 50% arriba -- frustrante en un movimiento tear-up. Necesita movimiento direccional para activarse (si S queda en K_low, perdes el net_debit). Liquidez: K_high puede ser ilquido en strikes lejanos.

›Ejemplo numerico (AR)

GGAL @ 4500. Comprar call K=4500 (prima 200) + vender call K=4800 (prima 80). Net debit = 120. Max profit = (4800 - 4500) - 120 = 180. Max loss = 120. Breakeven = 4500 + 120 = 4620. Si GGAL > 4800: ganas 180. Si GGAL < 4500: perdes 120.

›Alternativas a considerar

Long call (opt-2.03): mas vega + profit ilimitado pero mas caro. Bull put credit (opt-2.07): cobras prima en lugar de pagar, perfil de credito (mismo profit acotado). Si el target esta MUY lejos: ratio backspread (opt-2.17).

›Scenario analysis (P&L mark-to-market)

Spot move	+0 dias	+7 dias	+15 dias	+29 dias
-10%	-US$ 948	-US$ 963	-US$ 971	-US$ 972
-5%	-US$ 731	-US$ 804	-US$ 892	-US$ 972
0%	-US$ 0	-US$ 67	-US$ 180	-US$ 751
5%	US$ 1.015	US$ 1.071	US$ 1.169	US$ 1.702
10%	US$ 1.666	US$ 1.737	US$ 1.827	US$ 1.928

No tenes posiciones guardadas.